道济禅师，俗名李修缘，号湖隐，法号道济，台州天台（今浙江省天台县）永宁村人。南宋高僧，后人尊称为“济公活佛”。

“济公活佛”生平，最早见于四库本《北磵集·湖隐方圆叟舍利铭》。其《舍利铭》记载了济公的生平：“叟，天台临海李都尉文和远孙，受辞于灵隐佛海禅师，狂而疎，介而洁，着语不刊削，要未尽合准绳，往往超诣，有晋宋名缁逸韵。信脚半天下，落魄四十年。天台、雁宕、匡庐、潜皖，题墨尤隽永……叟名道济，曰湖隐，曰方圆叟，皆时人称之。嘉定二年五月十四死于净慈。”这是南宋的最早记载。

禅师破帽破扇破鞋垢衲衣，貌似疯癫。初在国清寺出家，后到杭州灵隐寺居住，随后住净慈寺。虽不受戒律拘束，嗜好酒肉，举止似痴若狂，却是一位学问渊博、行善积德的高僧。济公懂中医医术，为百姓治愈了不少疑难杂症。喜好打抱不平，息人之诤，救人之命。他扶危济困、除暴安良、彰善罚恶等种种美德，在人们的心目中留下了独特而美好的印象。

济公祖上李遵勖是宋太宗驸马、镇国军节度使。李家世代信佛，他的父亲李茂春和母亲王氏住在天台北门外永宁村。李茂春年近四旬，膝下无嗣，虔诚拜佛，终得此子。济公出生后，国清寺住持为他取俗名修缘，从此与佛门结下深缘。

济公成长在赭溪畔，他虽是临海都尉李文和的远孙，却没有染上纨绔子弟的劣习。禅师少年时读书于赤城山瑞霞洞，由于受天台山“佛宗道源”和李府世代积善信佛家族文化的熏陶，潜移默化，萌生了方外之念。弱冠之年，父母双亡，于是皈依佛门，至临安（今浙江杭州）投奔灵隐寺瞎堂慧远禅师，这位“佛海禅师”为济公授具足戒。

济公出家后一反常态，言行叵测，难耐坐禅，不喜念经，嗜好酒肉，衣衫褴褛，浮沉市井，常行救死扶弱之事；状类疯狂，人们称他为“济颠僧”。在一般僧俗眼里，道济的言行出格，被认为不是正常的人。所以有的僧人向方丈告状，说道济违犯禅门戒规，应责打并逐出山门。谁知，方丈慧远禅师一边口宣：“法律之设原为常人，岂可一概而施！”并在首座呈上的单纸上批了：“佛门广大，岂不容一癫僧！”此后无人再敢诟逐。

瞎堂慧远禅师圆寂后，济公到净慈寺，拜该寺第二十代住持德辉禅师为师，升座为书记（即佛寺西序六头首之二，负责文翰事务），僧俗四众称之为“济书记”。济公却依然出入歌楼酒肆，游山逛水。他写诗自述道：

削发披缁已有年，唯同诗酒是因缘。

坐看弥勒空中戏，日向毗卢顶上眠。

撒手须能欺十圣，低头端不让三贤。

茫茫宇宙无人识，只道颠僧绕市廛。

活脱脱的一幅“游戏人间”的自画像。其自述曰：南屏山净慈寺书记僧道济，幼生宦室，长入空门，宿慧神通三昧，今修语具辨才。理参无上，妙用不穷。云居罗汉，唯有点头；秦州石佛，自难夸口。卖响卜也吃得饭，打口鼓侭觅得钱。倔强赛过德州人，跷蹊压倒天下汉。尼姑寺里讲禅机，人俱笑我颠倒；娼妓家中说因果，我却自认风狂。唱小词，声声般若；饮美酒，碗碗曹溪。坐不过，禅床上翻筋斗；戒难持，钵盂内供养屠儿。袈裟当于卢妇，尽知好酒颠僧；禅仗打倒庞婆，共道风流和尚。醉昏昏，偏有清头；忙碌碌，的无拘束。欲加其罪，和尚易欺；但不犯法，宣威难逞。请看佛面，稍动慈悲；拿出人心，从宽发落。今蒙取供，所供是实。 

嘉泰四年（1204），净慈寺毁于大火，德辉禅师亦圆寂于火中。为了重建净慈寺，济公化缘筹备木材，于是便有了“运木古井”之说。净慈寺重建后，虽有僧人住持，但都为时不长。于是，济公又撰文《致少林长老书》，称净慈寺“欲再成庄严圣地，须仰仗本色高人”，“敬致一函，求作禅林之主”。不久，少林妙崧至杭出任该寺第二十九代住持。人称“住持得人，名蓝有光”，皆出济公之功德。

宋嘉定二年（1209）五月十六日，道济禅师圆寂。临终前曾作一偈云：

六十年来狼籍，东壁打到西壁。

如今收拾归来，依旧水连天碧。

后人将其归葬虎跑。遗有《镌峰语录》十卷、偈语榜文十四篇。